个人理财

第一节 储蓄规划的基本知识

　　一、储蓄的概念

广义上的储蓄概念指的是一个国家或地区在一定时期内国民收入中未被消费的部分。当前收入中不用于消费的部分，即收入减去消费，如存入银行的存款、购买的有价证券、保存在手中的货币等，都称为储蓄。储蓄是西方经济学中宏观分析理论的一个重要概念，也是凯恩斯收入与就业理论的前提条件之一。但是，储蓄也是一个不容易确定的概念，无论从它的来源还是用途方面看，均没有准确的数量限制。

狭义上的储蓄概念指的是居民个人在银行或者其他金融机构的存款。

任何种类的储蓄都有利息收入。这也是储蓄作为一种投资品种的根据。利息收入的大小主要是由存款类型、存款额、存期、利率等确定。

储蓄的基本原则是存期越长，利息收入越多。存款利率一般由中央银行确定。不同时期利率水平是不一样的，国家有可能根据经济、金融形势进行相应的调整。

现阶段，国家对储蓄存款的利息收取个人所得税，当前税率为20%。利息税就是储蓄利息收入的理财成本。但并不是所有利息收入均须纳税，以下品种属免利息税的范围：国债、金融债券、教育储蓄存款以及国家确定的其他免税存款类型。这些品种为合理避税，优化存款组合提供了非常好的途径。

2002-2006年城乡居民人民币储蓄存款余额及其增长速度资料来源《中华人民共和国2006年国民经济和社会发展统计公报》。

储户的权益

1.拥有取款自由权。

2.拥有利息复核权。

3.拥有存款保密权。

4.拥有储蓄利率、种类的获知权。

5.拥有储蓄机构违法行为举报权。

二、储蓄的特点

储蓄存款是家庭投资品种中最稳妥可靠的投资工具，具有以下特点：

（一）安全性高

储蓄是所有投资品种中最安全的，特别是存款机构是国有银行时，其基本上是以国家的信誉作担保，几乎没有违约风险。所谓违约风险就是不能到期兑付的风险。

（二）变现性好

所有储蓄基本上都是可以立即变现的，包括定期存款。虽然定期存款提前支取会损失部分利息收入，但不影响其变现能力。所以我们可以把储蓄认同为流动资金，特别是活期存款，就与现金同类。

（三）操作简易

相对于其他投资工具，储蓄的操作非常容易。不管是开户、存取、销户，还是特殊的业务如挂失等，流程都比较简易。对个人来说，使用身份证即可办理。由于银行机构的网点比较多，存取业务非常方便，特别是利用ATM自助终端，更是随时随地都可办理。

（四）收益较低

相对其他投资品种，储蓄的收益可能是最低的。它唯一的收益就是利息，且需扣除利息税。这是由它的低风险因素决定的，符合投资第一基本原理，即收益和风险是正相关的。

三、储蓄规划的意义

作为最传统的投资理财方式，储蓄作为一项高流动性、固定收益的低风险投资，不但能缓冲财务危机，还能为实现未来的财务目标积累资金。

储蓄是所有理财手段的基础，也是一个人自立的基础。它来源于计划和节俭，是一个人自立能力、理财能力的最初体现，也是最基本的检验。连储蓄都做不到的人，除非收入达不到社会最低保障线，否则说明他缺乏自我控制的能力，不可能指望他在财富管理方面获得成功。

个人或家庭储蓄的原因主要包括为不测事件建立储备金、为自己的老年积累基金、为保证家属的生活、为了其他某一具体目的等。个人或家庭储蓄也为商业资本投资提供了部分资金来源。影响个人或家庭储蓄水平的主要因素包括收入的多少、人们对未来收入的预料以及利息率的高低等。

具体来说，储蓄规划对于个人和家庭理财具有以下意义：

1.资金链优势。与保险公司或券商比较，银行的资金链优势非常明显，因为客户总是把钱放在银行才安心。一般客户都有这样的想法：“我不想告诉别人我有多少钱。”只有银行才更容易了解客户的资金状况，从而扮演“金管家”的角色来为客户打理资产。目前，我国居民储蓄存款已经突破10万亿元。

2.信誉好、安全性高。任何客户在求助理财顾问的时候，最关心的问题就是资金的安全性。据广州卓越市场调查公司的专项调查显示，一般民众认为：“由于国家对银行的审批非常严格，成立一家银行是很不容易的，所以银行的信誉较其他金融机构更高，更有安全感。”比如“银证通”就比“银证转账”更受欢迎，因为客户一般认为银行不可能破产倒闭，但证券公司却有可能，南方证券破产就是活生生的例子。

3.网点众多，快捷便利。银行的网点数量众多，分理处、储蓄所、各级支行遍地开花，因而客户也认为银行服务非常方便，而且通存通兑给银行客户的印象就是极其便利。从银行角度看，网点众多确实也是开展理财业务的优势之一。

4.银行理财更专业、客观。从专业性方面分析，市场调查显示，由于银行就是管钱，所以人们认为银行理财比自己理财更为专业，回报也可能更高。从理财态度的客观性方面分析，银行理财专家也更加客观。为什么呢？将证券、保险和银行理财做一个简单的比较就可以看出：证券公司的理财很大程度上只是为了低成本的融资，理财计划根本没有分析客户本身的风险承受能力以及资金的未来用途等诸多因素，因而不是最适合客户的计划；保险公司的理财主要围绕保险计划来进行，目的还是在于销售本公司的产品；而银行同时代理了多家公司的不同产品，有条件跳出自己本身产品的局限，能从不同公司的产品中挑选一款最合适的推荐给客户。总之，银行能够更专业、更客观、更中立地开展个人理财服务，更切合客户的实际需要。

在中国人的传统观念中，始终存在着比较强的生活预防动机。如果一个人加入了当月挣的钱全部花光的“月光族”，往往被评价为“不会过日子”。人们需要防备未来生活出现变数，比如失业、收入减少、子女上学、老人有病等，都需要有一定的积蓄和储备，才能在出现意外情况的时候，能够有所接济。虽然从时间价值上看，5年以后100元的消费可能抵不上现在90元的消费，但是人们需要把钱暂时储蓄起来以备不时之需。这种为“天有不测风云”而进行的储蓄被称为谨慎储蓄。

当然，还有很多人存钱是为了购置耐用消费品，如攒钱买电脑、攒钱买车、攒钱买房等等，这些都可以归结为目标储蓄。

四、储蓄规划的原则

（一）留足支付日常开支的现金储蓄的基础是闲置的收入和货币，因此应该留足日常开支使用的现金，在不影响支付的情况下安排储蓄。

（二）建立理财目标储蓄是一项长期的投资规划，因此应该事先建立储蓄理财目标。通过制定自己近年内的储蓄数额，确定平时的储蓄数额。

（三）储蓄优先原则在月初领到薪金后，首先将钱存入银行，这有利于抑制你的消费欲望，有效地控制你的支出。

（四）连续性和长期性原则储蓄贯穿着你的一生，只要日积月累，你就一定能有一笔可观的积蓄。当然，理财就意味着善用钱财，你要根据自己的理财规划，做到适度消费，乐于享受钱财，乐于享受生活，去赢得身心的健康，去获取人生的乐趣。

（五）利率比较原则要根据自己储蓄的用途和目的，按照各种储蓄利率的不同，采取“长短结合、统筹兼顾”的方法，尽量增加利息收益。如购买收益较高的国债，为子女上学可存些利率优惠、利息免税的教育储蓄。